【今日导读】
2026世界人工智能大会将召开 人形机器人迎来规模化落地
电影《八仙！》点映及预售总票房已突破5000万
Kimi发布全球最大规模的开源模型 国产大模型景气度有望持续走高
三部门发文推动海水淡化产业发展
【财经精选】
1、国家发展改革委、自然资源部、水利部印发《海水淡化产业发展行动方案》。方案提出，鼓励沿海省市对符合条件的海水淡化工程落实新能源就近消纳等支持政策，细化配套措施，支持项目健康发展。
2、台积电7月16日下午发布2026年第二季度业绩并召开分析师会议表示，将2026全年资本支出指引上调至600–640亿美元（因AI智能体需求强劲），此前为520–560亿美元。未来三年的资本支出将显著高于过去三年。
3、华为公司高级副总裁、引望公司CEO靳玉志昨日表示，自动驾驶发展将迎来快速迭代、有序发展，L3与L4规模商用预计2027年、2028年实现。
4、中国汽车动力电池产业创新联盟发布2026年6月动力电池月度信息：6月，我国动力和储能电池销量为196.0GWh，环比增长7.6%，同比增长49.1%。
5、中国电力企业联合会数据显示，“十四五”以来，我国光热发电产业年度复合增长率达11.7%，显著高于全球4.24%的增速。“十五五”时期，我国光热发电产业将进一步进入发展快车道，到2030年，我国光热发电总装机规模将达到1500万千瓦左右。
6、中国科学院上海光学精密机械研究所高功率激光元件技术与工程部邵建达、晋云霞研究团队在中红外高功率连续激光光谱合束研究方面取得新进展，相关研究成果发表于 OpticsLetters。
7、主动ETF首批试点已确定18家基金管理人，包括摩根、华泰柏瑞、易方达等。相关基金公司将于近期向证监会正式递交产品注册申请材料。
8、美国商务部表示，特朗普政府争取到台积电额外的1000亿美元半导体制造投资，使其在美投资总额达到2650亿美元，其在美国的设施总数达到12座。
9、中国首个面向千万千瓦级水风光一体化清洁能源基地的智慧运营大模型在四川发布，通过人工智能+能源，赋能资源预测、电力调度等业务场景，为大型清洁能源基地智能化运行探索新路径。此次发布的雅砻江水风光一体化智慧运营大模型，形成覆盖资源预测、电力调度、生产运行等环节的智能辅助决策体系。
10、周四美股三大指数集体收跌，道指跌0.2%，纳指跌1.47%，标普500指数跌0.51%。半导体、存储概念股大跌，SK海力士跌超13%，闪迪跌超12%。利弗莫尔中概股龙头指数收跌0.6%，热门中概股涨跌不一。WTI原油期货结算价收报78.95美元/桶，下跌0.65美元，跌幅0.82%。布伦特原油期货结算价收报84.23美元/桶，下跌0.72美元，跌幅0.85%。
【政策】
1、【机器人概念】2026 世界人工智能大会将召开 人形机器人迎来规模化落地
7 月 16 日，据央视财经报道，2026 世界人工智能大会将召开，大约 60 台人形机器人将游走在会场多个角落，承担导览和问询支持工作。从去年展台里的展品，到今年真正承担起公共服务任务，这是全尺寸人形机器人首次在如此大规模的展会上进行规模化部署。另据媒体报道，本次大会共有 208 款具身智能终端、超 300 台真机。宇树科技、智元、傅利叶等多家企业都拉来了自家人形机器人担当 “门面”。国联民生证券认为，人形机器人产业正进入 “规模制造提速、场景持续拓展、具身智能升级 " 三重驱动阶段。随着世界机器人大会召开在即，整机量产节奏持续加快以及资本不断加码具身智能核心能力，人形机器人商业化路径进一步清晰。
3、【污水处理】三部门发文推动海水淡化产业发展
国家发展改革委、自然资源部、水利部印发《海水淡化产业发展行动方案》。方案提出，到2030年，全国海水淡化工程总规模达到450万吨/日以上，新增海水淡化工程规模150万吨/日以上。突破一批关键材料装备技术瓶颈，全产业链核心技术体系基本形成。鼓励沿海省市对符合条件的海水淡化工程落实新能源就近消纳等支持政策，细化配套措施，支持项目健康发展。利用现有资金渠道对海水淡化与综合利用科技创新、工程建设等予以支持，并引导社会参与。点评：海水淡化产业是解决全球水资源短缺的重要战略选择。受人口增长、气候变化、工业化以及淡水资源枯竭等多重因素驱动，全球海水淡化市场展现出强劲的增长势头。我国海水淡化产业近年来发展势头强劲，在工程规模化、核心技术突破等方面取得显著成效。北方地区严重的淡水资源短缺、沿海工业（如电力、石化、钢铁）的刚性用水需求，以及国家层面（如“十五五”规划）对水安全战略的重视，共同推动了产业的快速扩张。2025年，全国海水淡化工程规模已达307.7万吨/日，比2020年增长了86.4%。
【产业】
1、【影视院线】电影《八仙！》点映及预售总票房已突破5000万
据报道，本周六（7月18日）起，神仙喜剧动画大片《八仙！》便将在全国正式上映，目前点映及预售总票房已突破5000万。暑期档票房占全年票房比例一般在23%-30%之间，对全年景气度有重要指引意义。7月6日-7月10日(周一到周五）整体票房2.20亿元（不含服务费）；2026第27周观影人次共676.0万；平均票价32.5元（不含服务费）。天风证券刘欣认为，上周末《功夫女足》表现超预期，内地总票房预测上修至25+亿，打响暑期档首枪。随着《欢迎来龙餐馆》即将定档，《八仙》《群星闪耀时》即将上映，关注定档&上映催化。
2、【游戏】游戏行业内多家公司预计上半年净利明显增长
媒体报道，近期，多家A股游戏公司相继披露2026年上半年业绩预告，世纪华通、巨人网络、恺英网络等均预计上半年净利润将实现明显增长伽马数据此前发布的报告显示，今年1至5月，中国游戏市场实际销售收入合计约1584亿元，较2025年同期的1411亿元增长超过12%。今年前5个月，中国游戏市场单月实际销售收入均稳定在300亿元以上。从目前的情况看，行业龙头多保持稳定的产品上线节奏，一些重点产品有望在后续阶段继续释放增长潜力。长江证券认为，游戏板块前期调整充分，近期多款新游将迎来积极进展，看好AI等新技术对游戏行业的长期赋能，后续新游及行业催化密集，游戏板块2026年产品周期持续性、业绩确定性仍较强，继续关注游戏板块投资机会。
3、【钠电池】宁德时代签订欧洲钠电储能大单 产业链迎发展机遇
近日，宁德时代与欧洲领先的新能源集成商 Alfen N.V. 签署谅解备忘录。双方计划自 2027 年起，在荷兰等西欧国家部署 5GWh 的天恒钠电储能系统。通过本次合作，宁德时代将积累钠电技术在欧洲电网应用的本地化经验，提升产品与当地电网标准的适配性，推动钠电储能在欧洲的规模化普及。银河证券认为，随着行业龙头实现钠离子电池的量产落地，将对整个产业链形成明确的拉动效应。动力方面，钠电解决电动化 “北上” 难点，中低端动力放量可期；储能方面，钠电凭借宽温域、高安全性、高放电功率三大优势，有望大规模放量；两轮车领域同时，凭借低成本与高性能的综合比较优势，钠电有望实现对铅酸电池的大规模替代。
4、【人工智能】Kimi发布全球最大规模的开源模型 国产大模型景气度有望持续走高
2026世界人工智能大会暨人工智能全球治理高级别会议即将举行之际，新一代模型Kimi K3于16日发布，参数规模达2.8万亿。这是目前全球参数最大的开源模型。发布模型的北京月之暗面科技有限公司介绍，Kimi K3原生支持视觉理解，具备100万词元上下文窗口，面向软件工程、知识工作、深度研究、多模态理解等复杂任务场景进行优化，进一步提升了大模型复杂任务的处理能力。中信建投研报表示，全球大模型调用量预计连续11周环比走高，国产模型凭高性价比占据流量前列，海外头部厂商营收预期上调。国内厂商商业化提速，DeepSeek将推出分时定价，豆包已上线多档会员；Anthropic收紧Claude访问限制，合规地缘因素下国产替代逻辑凸显。
5、【机器人概念】小米发布具身基座模型，首验机器人Scaling Law，数据采集基建引关注
今日，小米发布Xiaomi-Robotics-1具身基座模型，基于10万小时真实世界操作轨迹预训练，并用约1.1万小时跨本体数据完成后训练。实验显示，随着预训练数据从2500小时扩至2万小时，动作预测损失持续下降；模型参数从20亿提至100亿，性能同样稳定改善。这是国内首次在机器人策略模型中对Scaling Law进行系统验证。数据来源上，模型通过自研UMI便携设备采集真人操作轨迹，结合视觉语言模型构建自动标注流水线，形成"数据规模→模型能力→真实任务表现"的完整链路。国金证券指出，以人形机器人为代表的物理AI，数据是最卡脖子的领域。当前机器人行业硬件方案趋于收敛，"大脑"训练成为决胜关键，而数据量级和质量直接决定模型泛化能力。大语言模型有万亿级token训练，具身模型可用的真实交互数据不足其万分之一。其同时表示，当前整机、UMI和EGO三种数采路线并存，高质量数据边际需求越来越确定，相机、姿态感知、触觉感知应用空间持续扩大。全球物理AI市场规模预计从2026年3830亿美元增长至2040年3.26万亿美元，数据基础设施加快建设有望带动数采产业链持续扩容。
【涨价】
1、【稀土永磁】需求增长叠加供给偏紧稀土多个品种价格上涨
7月16日，公开数据显示，国内稀土行业多个品种价格上涨。其中，氧化错钕、金属错钕、氧化鉺报价分别为76.72万元/吨、93.15万元/吨、52.4万元/吨，涨幅分别为0.59%、0.69%、0.77%。
中信证券认为，供给侧，进口及回收出现明显减量，国内稀土管理政策执行力度趋严，稀土行业供给持续偏紧。需求侧，新能源汽车及机器人产量环比提升，出口订单强势增长，特斯拉机器人量产在即，稀土需求有望延续增长趋势。综合供需形势，2026年起全球稀土供需缺口有望持续扩大，对稀土价格形成长期支撑。
2、【金属镍】辅料价格维持高位，印尼镍价格大幅跳涨，行业总配额修订窗口也将到来
据上海有色网7月16日报道，印尼MHP镍FOB价格较昨日上涨64美元/镍金属吨，MHP钴FOB价格上涨19美元/钴金属吨，印尼高冰镍FOB价格上涨65美元/镍金属吨。沪镍期货主力合约盘中涨超3.3%，报约129500元/吨，创三周以来新高。国盛证券分析称，硫磺价格暴涨推高印尼湿法高压酸浸（HPAL）工艺生产MHP的成本，高冰镍利润空间随之显著改善，部分镍铁厂转产高冰镍，叠加矿端品位下降，镍铁产量出现小幅下降。供应端收紧态势下，MHP供应偏紧格局未改，硫磺等辅料价格维持高位，硫酸镍原料仍具成本支撑。
【公告解读】
中岩大地：拟通过现金收购及增资相结合的方式取得深圳市鑫寰宇精工科技60%的股权
联创股份：以6185万元受让内蒙古联和20%股权将实现全资控股
阳光诺和：控股股东利虔拟协议转让5%股份
华胜天成：全资子公司拟出售天数智芯不超228200股股票
【资本开支】
环旭电子：拟出资5000万元认购集成电路产业基金份额
新莱福：拟投建电子专用微纳粉体材料产业化建设项目
金帝股份：全资子公司博源智驱拟以增资方式向宸裕精密投资5,000万元，增资完成后博源智驱持有宸裕精密55.5556%股权
北方稀土：超磁致伸缩材料批量化示范线投产
荣盛石化：控股子公司浙江石油化工拟投资炼化一体化项目改造提升工程，本项目预计总投资约为196亿元
盛视科技：子公司拟5000万元增资理想境界取得其2.5%股权
明阳智能：拟向参股公司增资2.81亿元推进海上风电示范项目
【中标/合作】
宁德时代：与Alfen签署谅解备忘录
中工国际：签署尼加拉瓜布港建设项目商务合同总金额约6.44亿元
先惠技术：签订约9.2亿元日常经营销售合同
精测电子：控股子公司上海精测近日与客户签订了销售合同，拟向客户出售膜厚系列产品、OCD设备等半导体前道量检测设备，合同总计金额达到2.23亿元
华灿光电：控股子公司拟与控股股东京东方签署专利许可协议
奇安信：与哈萨克斯坦人工智能和数字发展部签署合作备忘录
【增持回购】
大地熊：实控人拟增持1000万元-2000万元
格林美：拟以1亿元-1.6亿元回购股份，本次回购股份的价格为不超10.60元/股
广汇物流：以集中竞价交易方式回购公司股份比例达到1%
聚胶股份：拟以2400万元-4800万元回购股份，回购价格不超38.67元/股
雪龙集团：实控人拟增持6200万元-8000万元
浩通科技：拟以4000万元-8000万元回购股份，回购价格不超25元/股
亿帆医药：回购500万股，使用资金总额5394.36万元
欧菲光：部分董事及高管拟增持公司股份合计不低于600万元
【经营业绩】
苏垦农发：2026年半年度净利润同比下降33.32%
凌云光：上半年净利同比预增590%
山石网科：预计上半年归母净利润亏损1800万元-2600万元
川金诺：预计上半年净利润1.1亿元-1.3亿元，同比下降26.76%-38.03%
探路者：预计2026年半年度净利润同比增长128.92%-178.69%
艾力斯：预计2026年半年度净利润同比增长46.49%
欧科亿：预计2026年半年度净利润同比增长46339%-54062%
鼎通科技：预计上半年净利润为1.85亿元，同比增长60.04%
龙建股份：上半年净利润7403.18万元同比增长5.86%
海光信息：预计2026年半年度净利润同比增长41.50%-52.32%
日联科技：预计2026年半年度净利润同比增长54.60%
摩尔线程：预计2026年半年度营业收入同比增长135.12%-149.37%
【新股申购】
今日无新股
